О курсе:
Этот курс предназначен для всех, кто до сих пор не имел возможности или времени, но всегда хотел понимать взаимосвязи в глобальной экономической системе. Мировая экономика циклична, и мы можем научиться понимать происходящие в этой системе процессы при помощи определенного количества индикаторов, которые находятся в свободном доступе для всех. Этот курс поможет Вам лучше разбираться в происходящем на биржевых рынках. И ГЛАВНОЕ: в нынешние неспокойные времена этот курс даст Вам основу для создания собственной инвестиционной стратегии и сохранения личных сбережений.
👉 Более подробно о курсе в этом коротком видео
Содержание курса:
1. Вступление
1.1. Какие открытые источники использовать для анализа
2. Секулярные экономические циклы и их главные детерминанты
3. Бизнес-циклы и их индикаторы
3.1 Что такое бизнес-циклы?
3.2 Запаздывающие индикаторы
3.3 Совпадающие индикаторы
3.4 Лидирующие индикаторы
3.5 Монетарные индикаторы
4. Как инвестировать в различных этапах бизнес-циклов
5. Корреляции активов
5.1 Биржевые индикаторы
5.2 Американские казначейские облигации
5.3 Американский доллар
5.4 Сырьевые активы и валюты
5.5 Золото
5.6 Корпоративные облигации
5.7 Индекс S&P
5.8 Индекс волатильности VIX
6. Логические цепочки взаимосвязей описанных экономических индикаторов
Секулярные экономические циклы и их главные детерминанты
В этом разделе мы поговорим о секулярных циклах, на которые главное воздействие оказывают демография и уровень долгов в системе. Что это значит для долгосрочной инфляции, экономического роста и мирового долгового рынка?
3. Бизнес циклы и их индикаторы
3.1 Что такое бизнес циклы?
Как определять бизнес-циклы?
Что такое growth rate cycle?
Что такое цикличный тренд?
Какие индикаторы существуют?
На какие факторы следует обращать внимание анализируя индикаторы.
3. Бизнес циклы и их индикаторы
3.2 Запаздывающие индикаторы
Основные запаздывающие индикаторы - ВВП, инфляция, безработица и торговля.
Факторы, влияющие на экономический рост.
Почему инфляция -это запаздывающий индикатор.
О чем нам говорит показатель безработицы?
Мировая торговля и бизнес-цикл.
3. Бизнес циклы и их индикаторы
3.3 Совпадающие индикаторы
ISM Manufacturing PMI - как главный индикатор бизнес-цикла.
Как правильно интерпретировать PMI.
Корреляции ISM PMI и основных экономических показателей.
Как интерпретировать опросники настроений.
Круговорот цикличного тренда - доходы, потребление, занятость и производство.
3. Бизнес циклы и их индикаторы
3.4 Лидирующие индикаторы
История лидирующих индикаторов.
Лидирующие индикаторы OECD и Conference Board.
Новые заказы и складские запасы как лидирующие индикаторы бизнес-цикла.
Инфляция производителей.
Индикатор ECRI.
Сектор недвижимости как лидирующий показатель.
Кривая Доходности - индикатор рецессии.
3. Бизнес циклы и их индикаторы
3.5 Монетарные индикаторы
Ликвидность как главная движущая сила рынков.
Монетарные агрегаты.
Ликвидность центробанков.
Показатель создания денег Z1.
Американские казначейские облигации как элемент ликвидности доллара.
Валюты и ликвидность.
Показатель М2 и рынки.
Фьючерсы Евродоллара.
TED и FRA-OIS спреды как индикаторы стресса.
4. Инвестиции в различных этапах бизнес-циклов
5. Корреляции активов
5.1 Биржевые индикаторы
7 Категорий биржевых оценок:
Оценка рынка
Ожидаемые прибыли
Глубина рынка
Ставки
Кредитные рынки
Стресс рынка
Настроения спекулянтов
5. Корреляции активов
5.2 Американские казначейские облигации
Доходности американских казначейских облигаций и их влияние на:
бизнес-цикл
политику центробанков
сырьевые активы
рынки акций и недвижимости
5. Корреляции активов
5.3 Американский доллар
Доллар как краеугольный элемент финансовой системы.
Dollar Smile Theory
Доллар и корреляции финансовых активов.
5. Корреляции активов
5.4 Сырьевые активы и валюты
Сырьевые активы как индикатор цикличности экономики.
Сырьевые активы и валюты стран экспортеров.
Сырьевые активы и доллар.
Медь как лидирующий индикатор.
Китай и сырьевые активы
5. Корреляции активов
5.5 Золото
Золото как страховка.
Цена золота и политика центробанков.
Золото и доллар.
Золото и инфляция.
Золото как индикатор бизнес-цикла.
5. Корреляции активов
5.6 Корпоративные облигации
Рынок корпоративных облигаций и спреды.
Спреды инвестиционных и мусорных облигаций.
Волатильность рынка облигаций.
5. Корреляции активов
5.7 Индекс S&P
Значения рынка акций для экономики.
Акции и центробанки.
S&P и индекс PMI.
Акции роста и стоимости.
Акции и кривая доходности.
5. Корреляции активов
5.8 Индекс волатильности VIX
Индекс страха - VIX.
Как анализировать волатильность.
Индекс волатильности волатильности VVIX.
6. Логические цепочки взаимосвязей
7. Спасибо и до скорых встреч на ФинФак